Face aux évolutions des systèmes de retraite par répartition et aux incertitudes économiques, de plus en plus d’entreprises et d’individus s’intéressent à la retraite par capitalisation. Ce modèle, qui repose sur l’accumulation d’un capital personnel au fil des années, se pose comme une solution complémentaire pour garantir un niveau de vie confortable une fois à la retraite. Tout savoir sur la retraite par capitalisation
Définition de la retraite par capitalisation
Contrairement au régime par répartition, où les cotisations des actifs financent directement les pensions des retraités, la retraite par capitalisation repose sur un principe d’épargne individuelle.
Chaque travailleur (ou entreprise pour ses salariés) place une partie de ses revenus sur un fonds de pension ou un plan d’épargne retraite (PER). Ces sommes sont ensuite investies et génèrent des rendements au fil du temps, permettant à l’épargnant de récupérer un capital ou une rente à la retraite.
Pourquoi les entreprises s’y intéressent de plus en plus ?
Pour les employeurs, la retraite par capitalisation représente une solution stratégique pour attirer et fidéliser les talents. Voici quelques raisons pour lesquelles elle suscite un intérêt croissant :
Un levier d’attractivité et de fidélisation
Proposer un plan d’épargne retraite d’entreprise (PERE) ou un plan d’épargne retraite collectif (PERCOL) est un atout différenciant pour séduire des profils qualifiés et encourager la rétention des talents.
Une solution pour anticiper l’évolution des régimes publics
Avec l’augmentation de l’âge légal de départ et les incertitudes pesant sur le montant des pensions futures, les entreprises ont tout intérêt à proposer des solutions complémentaires pour sécuriser l’avenir financier de leurs collaborateurs.
Des avantages fiscaux et sociaux
Les cotisations versées par l’entreprise sur un plan de retraite par capitalisation peuvent bénéficier d’exonérations fiscales et sociales, selon le dispositif mis en place.
Un engagement en faveur du bien-être financier des salariés
Accompagner les collaborateurs dans leur préparation à la retraite, c’est aussi leur offrir une meilleure sérénité financière et une transition plus douce vers la fin de carrière.
Les principaux dispositifs de retraite
Le Plan d’Épargne Retraite d’Entreprise Collectif (PERECO)
Anciennement appelé PERCO, il permet aux salariés d’épargner volontairement, avec un éventuel abondement de l’employeur, et de récupérer leur épargne sous forme de rente ou de capital.
Le Plan d’Épargne Retraite Obligatoire (PERO)
Il est mis en place par l’entreprise et prévoit des versements obligatoires pour certains salariés ou pour l’ensemble des collaborateurs.
Les Fonds de Pension d’Entreprise
Moins répandus en France, ces dispositifs permettent aux entreprises de constituer des réserves pour assurer un complément de retraite à leurs salariés.
Avantages et limites de la retraite par capitalisation
| Avantages | Limites |
|---|---|
| Sécurisation des revenus à la retraite : permet aux salariés de constituer un capital complémentaire. | Dépendance aux marchés financiers : la performance des placements peut varier en fonction de l’économie. |
| Avantages fiscaux pour l’entreprise et les salariés : exonérations possibles sur les versements. | Accès aux fonds limité : contrairement à l’épargne classique, les sommes sont bloquées jusqu’à la retraite (sauf cas exceptionnels). |
| Outil d’attractivité RH : fidélisation et motivation des employés. | Besoin d’un accompagnement financier : choix des placements, gestion du risque… nécessitent des conseils spécialisés. |
Comment bien intégrer la retraite par capitalisation en entreprise ?
📌 Évaluer les besoins des salariés
Il est essentiel de comprendre les attentes des collaborateurs en matière de retraite et d’épargne pour choisir le dispositif le plus adapté.
📌 Choisir le bon dispositif
Entre le PERECO, le PERO ou d’autres solutions, chaque entreprise doit sélectionner la formule qui correspond le mieux à sa structure et à son budget.
📌 Sensibiliser et accompagner les salariés
Un plan d’épargne retraite n’a d’intérêt que si les collaborateurs en comprennent les bénéfices et les mécanismes. Il est donc crucial de les informer et de leur proposer un accompagnement financier.
📌 Optimiser la gestion des placements
La performance des fonds investis influencera directement le montant des retraites. Un suivi régulier et une gestion adaptée des placements sont indispensables.
La retraite par capitalisation constitue une alternative de plus en plus pertinente pour compléter les régimes obligatoires et assurer une meilleure sécurité financière aux salariés. Pour les entreprises, c’est aussi un levier stratégique d’attractivité et de fidélisation.
Cependant, la mise en place d’un tel dispositif nécessite une réflexion approfondie, un accompagnement adapté et une bonne communication auprès des salariés.
